弘信電子(300657)6月2日晚公告，公司擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買華揚(yáng)電子100%股權(quán)，交易預(yù)估價(jià)不超過(guò)3.9億元；并擬募集配套資金不超過(guò)2.59億元。交易預(yù)計(jì)不構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。
弘信電子主要從事柔性印制電路板研發(fā)、設(shè)計(jì)、制造和銷售，主要產(chǎn)品主要應(yīng)用于智能手機(jī)、平板電腦的顯示模組、觸 控模組、指紋識(shí)別模組或按鍵、側(cè)鍵等，車載電子設(shè)備、工控醫(yī)療設(shè)備等領(lǐng)域。
華揚(yáng)電子作為民營(yíng)柔性印刷電路板制造的代表性企業(yè)之一，專業(yè)從事柔性印制電路板（FPC）的研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)及銷售，為筆記本電腦鍵盤、手機(jī)天線、無(wú)線充電及NFC等消費(fèi)電子領(lǐng)域提供高質(zhì)量快速交付的專業(yè)及表面貼裝（SMT）產(chǎn)品與解決方案。
據(jù)悉，華揚(yáng)電子制造的筆記本電腦用軟板廣泛應(yīng)用于微軟、聯(lián)想、戴爾、華為等筆記本電腦領(lǐng)導(dǎo)廠商；公司制造的4G/5G天線用軟板廣泛應(yīng)用于vivo、OPPO、小米等手機(jī)領(lǐng)導(dǎo)廠商。
華揚(yáng)電子和弘信電子屬于同行業(yè)公司，具有相同的產(chǎn)品類型，從業(yè)務(wù)范疇看，華揚(yáng)電子所涉及的筆記本電腦和手機(jī)天線等應(yīng)用領(lǐng)域，均為上市公司涉足較少的領(lǐng)域，與華揚(yáng)電子的結(jié)合，可以從業(yè)務(wù)角度擴(kuò)展上市公司業(yè)務(wù)的覆蓋面。
柔性印刷電路板行業(yè)是我國(guó)制造業(yè)的重要組成部分，為我國(guó)信息化產(chǎn)業(yè)建設(shè)做出重大貢獻(xiàn)，受到國(guó)家、地方政府部門和行業(yè)協(xié)會(huì)的鼓勵(lì)和支持。近年來(lái)，國(guó)家出臺(tái)的多項(xiàng)產(chǎn)業(yè)政策都將柔性電子電路在內(nèi)的電子元件及組件列為重點(diǎn)支持對(duì)象，對(duì)行業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展具有重要影響，有利于提高國(guó)家電子產(chǎn)品的研究開(kāi)發(fā)能力和國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。
近年來(lái)，柔性印刷電路板領(lǐng)域的發(fā)展迅速。華揚(yáng)電子具備在柔性印刷電路板行業(yè)的研發(fā)和生產(chǎn)能力，并在筆記本電腦鍵盤、手機(jī)天線等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了較好的銷售。得益于筆記本電腦和智能終端手機(jī)行業(yè)需求的驅(qū)動(dòng)，最近兩年華揚(yáng)電子整體經(jīng)營(yíng)情況良好。
借助本次收購(gòu)，弘信電子能夠快速切入天線業(yè)務(wù)領(lǐng)域，并結(jié)合上市公司及華揚(yáng)電子雙方各自優(yōu)勢(shì)，快速提升在天線業(yè)務(wù)領(lǐng)域的市場(chǎng)占有率，形成新的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn)。
根據(jù)國(guó)際市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)Canalys數(shù)據(jù)，2020年全球筆記本出貨量達(dá)到2.35億部，市場(chǎng)需求巨大。同時(shí)，隨著智能手機(jī)的不斷普及，手機(jī)天線市場(chǎng)也將不斷擴(kuò)大，根據(jù)國(guó)際市場(chǎng)調(diào)研公司YoleDevelopment預(yù)測(cè)，終端天線市場(chǎng)空間由2018年的22.3億美元增加到2022年的30.8億美元，復(fù)合增速達(dá)到8.4%。隨著未來(lái)5G手機(jī)的大規(guī)模普及，毫米波手機(jī)的放量，天線行業(yè)將迎來(lái)更大的增長(zhǎng)。廣闊的行業(yè)市場(chǎng)將給華揚(yáng)電子帶來(lái)持續(xù)穩(wěn)定的盈利空間。
另外，華揚(yáng)電子儲(chǔ)備的無(wú)線充電板制造技術(shù)，Mini-LED鍵盤電路板技術(shù)等都有機(jī)會(huì)幫助弘信電子開(kāi)拓新的潛在業(yè)務(wù)領(lǐng)域。從原材料供應(yīng)方面，雙方的結(jié)合，意味著原材料需求的進(jìn)一步增長(zhǎng)，有助于對(duì)供應(yīng)商形成更強(qiáng)的議價(jià)能力，從而降低采購(gòu)成本。
據(jù)了解，隨著華揚(yáng)電子近年來(lái)經(jīng)營(yíng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，其盈利能力和資產(chǎn)規(guī)模不斷提升。本次交易的業(yè)績(jī)承諾期為三年，即2021年度、2022年度及2023年度。根據(jù)業(yè)績(jī)承諾方承諾，標(biāo)的公司2021年度、2022年度及2023年度業(yè)績(jī)承諾期歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)累計(jì)不低于1.23億元。
本次交易完成后，一方面，華揚(yáng)電子資產(chǎn)將整體置入上市公司，使得上市公司的資產(chǎn)質(zhì)量、盈利能力有望得到進(jìn)一步提升；另一方面，華揚(yáng)電子資產(chǎn)將依托上市公司平臺(tái)獲取多方位的資源，為其業(yè)務(wù)發(fā)展提供保障，同時(shí)有助于提升企業(yè)的知名度，提升對(duì)高素質(zhì)人才的吸引程度，增強(qiáng)員工的歸屬感與公司的凝聚力，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力。
弘信電子表示，本次交易完成后，上市公司將實(shí)現(xiàn)在筆記本電腦和手機(jī)天線業(yè)務(wù)方面有所儲(chǔ)備，拓展新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，將為公司帶來(lái)穩(wěn)定的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)，上市公司的盈利能力和可持續(xù)發(fā)展能力將得到進(jìn)一步提升。
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